林少群去找令狐陶談起最近有一批日本浪人活動猖狂，想把令狐陶手中的共黨案子交與他們。令狐陶接了個電話，說戴院長剛剛打來電話，他情願把共黨案子移交他們，然則要把雲子的詳細資料移交他，以後他們各自行動互不幹涉。淩煙獲得了獎很高興，回來給蘭姑說，蘭姑很生氣讓她把獎送回去，然則淩煙說文學無國界，不願送回去。林少群派人把雲子的詳細資料送給了令狐陶，告訴他雲子活動非常頻繁，也提起了淩煙去赴宴。蘭姑告訴淩煙她...的父親就是被日本人所殺害，她的父親和日本事事起了衝突被他們所殺。清水和雲子談起了如何利用淩煙，清水說武力是一方麵，文化也是一方麵，並要雲子殺了蘭姑嫁禍令狐陶，並要把給淩煙頒獎的照片公諸報紙，這時令狐陶探聽了杏花樓的事情，得知了日本人的企圖，令狐陶要殺了淩煙。淩煙得知了父親去世的真相非常悲痛憤慨，蘭姑為了掩護淩煙殺了南次離開了日本，淩煙要撕了獎書，被蘭姑攔住，要她每天看著這個羞辱，雲子派人去了淩煙的住處，然則令狐陶和手下就守在那裏，他們隻好退卻了。蘭姑告訴淩煙發這個獎狀就是個陰謀，令狐陶進來說蘭姑說的對，告訴他們剛才日本人差點殺了她們，令狐陶給他們兩條路，一是離開上海，二是讓他住進來，並一直諷刺淩煙，淩煙氣壞了，讓他出去，令狐陶說她蠢得連身邊的蘭姑是誰都不知道，蘭姑原來就是劫塵先生，正是昔時-的三位女俠之一，蘭姑讓他先回去，說她們考慮下再回複他。朱惺公甩掉了尾巴去找蕭之峰告訴她淩煙和日本人-的照片要上報，會影響要宋慶齡，蕭之峰說他去想方法。否則報紙宣布後會讓人人以為民主同盟和日本人有勾結。令狐陶的屬下帶著體無完膚的林少鋒見他，他告訴屬下不要再插手此事，讓他們把林少鋒送回家，上麵隻是想為淩煙上報的事拉個墊背，林少鋒說他們已經很留情並不怪他們。令狐陶讓他多原諒。這時雁北告訴他已經派人盯住常德公寓，並提起了淩煙上報，的事。此時蕭之峰也來找淩煙告訴她這件事，淩煙很震驚，讓淩煙明日就揭櫫一個聲明，說此獎是對她的輕視和不尊重，讓後天-的報紙不攻自破。令狐陶不幫淩煙，想讓她吃點苦頭，笑著約雁北去跳舞，雁北不知道他葫蘆裏買，的什麼藥。淩煙寫了聲明，蕭之峰準備用香草美人編寫一出話劇。淩煙把寫好了的聲明交給了蕭之峰，他就離開了，淩煙也為自己的輕率後悔知道了日本人的狡詐。令狐陶帶雁北來到了舞廳，罵舞廳裏的這群人是人渣，黃秋嶽正和雲子在跳舞，令狐陶請了雲子一起跳舞，警告雲子這是中國的地皮讓她收斂點。雁北和黃秋嶽一起跳舞，另一手卻拿槍指著他，把他嚇得不輕。餘總編密報給清水說淩煙要發聲明，清水要一定要趕在聲明前把照片見報，下屬來報，常德公寓暗哨全部清除，雲子勝利纏住了令狐陶，清水很高興命令馬上去殺了蘭姑。令狐陶對黃先生和雲子千般諷刺，警告雲子不要再去騷擾常德公寓，雲子毫不在乎，說這是他們日本帝國的內務，他們隻是追殺當初二十年前殺了南次大佐的凶手。令狐陶飲了雲子敬，的酒，雲子卻把酒當著他倒在了桌上。