朱厚照與北元小王子勢均力敵,打得難解難分,見一時半刻還分不出勝負,小王子建議停戰,朱厚照決意征討北元,不外也是玩心未泯,見討不了好,便接受停戰,兩人約定明朝在邊關開市貿易,而北元須隔三岔五在邊疆製造一些事端,為朱厚照禦駕親征提供機會。
打北元可謂是大戰告捷,朱厚照給朱壽加封為遊擊將軍,一行人班師回朝,途中經過山西大同府,大同府官員為朱厚照安排了聽曲,是夜,小曲開唱,朱厚照突然察覺台上唱曲的是自己以為已經死去,曾經為之魂牽夢繞的劉良女。
朱厚照馬上命蘇進調查其中究竟,可當蘇進找到楊騰家時,卻察覺劉良女又失蹤了。
宮中,劉瑾為鞏固自己的勢力,四處拉結朋黨,他企圖拉攏王守仁,卻遭到王守仁的嚴詞拒絕。