1939年底,長沙會戰後,全國抗日軍民群情振奮。另一方麵,汪精衛在上海加緊了偽民國政府-的成立措施,這使得軍統在上海...的除奸行動更加頻繁地展開……軍統行動組長馮如泰安排方滔帶隊刺殺了漢奸盧光潔,但隊員曾奎受傷。方將他送到共產黨地下組織領導江虹埋伏的診所醫治,很快,傷重的盧光潔也被送來,向非豔扮成護士要繼續追殺盧光潔,然則她發明這個盧光潔是假的。這時,日偽特務跟隨而至。方等軍統特工和一群日偽特務同處一室,險象環生,多虧江虹從中斡旋,才化險為夷。方滔向軍統組長馮如泰彙報完工作後,匆匆更換了另一種身份。原來他是在軍統內臥底多年的共產黨,江虹是他單線聯係,的領導,這次為了成長工作,組織又安排他與另一進步青年慕容無瑕假扮戀人,去滲透慕容無瑕的父親——上海幫會,的老大——慕容聞。上級指示江虹,秦文廉搭船從日本馬上回上海,他是加入汪蔣密談的汪精衛代表,是獲得日汪密約的突破口,要破壞軍統刺殺行動,掩護好秦文廉。在江虹處治傷...的曾奎聽到談話,要殺人滅口。