黑狼和山寨,的人開會商量怎樣應對日本人的收編,山寨...的人看法各不一樣,黑狼認為現在白狐在他們手上,日本人表麵上是來談收編,其實就是威脅,如果他們不準許,不隻白狐的命保不住,估計日本人還是要來攻打山寨的,到時候他們是生是死還難說啊。最終山寨的人都覺得可以投靠日本人,隻有二龍和他們不和意見。
二龍和自己的弟兄們決定黑狼不聽勸,就隻能分道揚鑣。二龍再勸黑狼,黑狼堅持要先救白狐,其餘,的以後再做盤算。黑狼和二龍終於分道揚鑣。二龍決定下山,有幾個土匪追隨二龍,表現不肯意當漢奸。二龍很激動。黑狼知道自己的人要和二龍走,前來阻攔,雙方劍拔弩張,僵持一陣後,黑狼放他們走,然則揚言和二龍走...的人以後都不再是他...的兄弟。
二龍帶著人回到根據地,向方隊長表現願意加入遊擊隊。而黑狼帶著大部分山寨的人想要投奔了日軍當了漢奸。
小林親自去山寨和黑狼談,黑狼提出的條件一是馬上釋放白狐,二是黑風山的自力營不能加入其他任何人,也不可以分散到其他部隊,由他統一指揮。三是要給一萬大洋作為收編費,不能算進日常軍餉裏去。小林中尉最終準許了黑狼的條件。
談判時,李空山來殺小林,想破壞談判,而楊士琦帶著人來殺黑狼。小林受傷,指責黑狼殺他,同時,李空山開槍卻讓楊士琦原形畢露,被土匪的人抓了起來。
黑狼把楊士琦交給了日軍,說算他立...的功。楊士琦被日軍嚴刑拷打後關進牢房。白狐和楊士琦關在一起,白狐知道了黑狼已經投靠了日本人,白狐不敢相信。